網格交易法是圍繞基準價，每當價格下跌時，在觸發點位執行買入操作；每當上升時，在觸發點位執行賣出操作，通過分檔操作來控制收益和風險。網格交易本質上是一種通過重覆價格漲跌波動的交易方法。相較於定投等策略，網格交易也是一種程序行為，就像漁網一樣，利用市場波動在網格範圍內低買高賣，通過反覆循環差價賺取利潤。
虛擬貨幣網格交易是什麼？OKX 2 種操作策略一次看！
所謂網格交易法（grid trading method），也稱魚網交易網，秉持的原則是「倉位策略比擇時策略更重要」。其基本操作方式就是以某點為基點，每上漲或下跌一定點數掛一定數量空單（賣出）或多單（買入），當價格朝期望方向進展時獲利平倉，並在原點位掛同樣的買單或賣單。這樣布下的這些交易單形成了一張像魚網樣的陣列，在震蕩的市場中來回獲利。
目前 OKX 已提供現貨網格和合約網格的策略產品，您可了解詳情並嘗試使用策略。
OKX 虛擬貨幣網格交易策略（一）：現貨網格交易
現貨網格策略是一種在特定的價格區間中執行低買高賣的自動化策略，您只需要設定區間最高價和最低價，確定好要細分的網格數，即可開始運行策略。策略會計算每個小網格低買高賣的價格，自動掛單，隨著市場波動，不斷地低吸高拋賺取波動帶來的收益。
現貨網格的核心是「高拋低吸震蕩套利」，所以這種策略非常適合震蕩行情以及震蕩上漲行情，若市場出現下跌行情則會給您帶來相應的虧損風險。
OKX【交易】-【策略交易】，選擇現貨交易對後選擇【現貨網格】，即可體驗使用該策略工具，可使用官方提供的策略智能創建模式，也可以選擇手動創建。
OKX 虛擬貨幣網格交易策略（二）：合約網格交易
合約網格策略是一種在特定的價格區間中低買高賣來交易合約的自動化策略，用戶只需要設定區間最高價和最低價，確定好要細分的網格數，即可開始運行策略。策略會計算每個小網格低買高賣的價格，自動掛單，隨著市場波動，不斷地低買高賣或者高賣低買來賺取波動帶來的收益。
合約網格的核心是「震蕩套利」，所以在判斷接下來將會有較長時間的震蕩行情時，適合使用合約網格。同時，合約網格還可以帶有一定的多空傾向，即：做多網格只會開多和平多，適合於震蕩向上的行情，做空網格只會開空和平空，適合於震蕩向下的行情。中性網格是在策略開啟時的市場價格的上方開空/平空，下方開多/平多。用戶可以根據對具體行情的判斷選擇使用合適屬性的網格。
OKX【交易】-【策略交易】，選擇合約交易對後選擇【合約網格】，即可體驗使用該策略工具，可使用官方提供的策略智能創建模式，也可以選擇手動創建。
二、虛擬貨幣網格套利策略介紹
從對網格交易的原理描述中我們不難看出，網格交易法盈利的核心是「均值回歸」，在震蕩行情中，網格策略會有非常好的表現。而套利交易目標交易對的差價，天然具有「必然回歸」的屬性，比如交割合約的價格最終必然回歸於現貨，永續合約與交割合約的價格同樣「必然回歸」。
因此，網格交易法天然適合用於幣市套利，即結合跨期套利與網格交易的一種策略，在操作過程中可使用合約網格策略工具，減少手動操作頻率，且不需長時間盯盤，提升策略的可操作性。
虛擬貨幣中低頻網格套利：策略實戰
我們以 OKX BTC 永續合約和 BTC 當季交割合約為例，我們定義 diff = 永續價格 – 當季價格，下圖為 diff 在 2019.7.27-2019.8.27 一個月的波動情況，可以看出，diff 從 +1% 左右至 -3% 左右區間中震蕩，中間幾次穿過 0 軸。
以做多網格為例，網格的設置和執行如下圖：
隨著價格下跌，每跌至一個格子的價格，我們開一份多倉。隨著價格的下跌，我們依次開了買 1，買 2，買 3。
三份多倉（即在圖中買 1 買 2 買 3 三個位置，分別在永續合約開多約 30 張，並在當季合約開等量空倉）；然後隨著價格的回升，我們依次平掉買 3，買 2，買 1三部分倉位（即在圖中平買 1 平買 2 平買 3 三個位置，分別平掉永續約所開的 30 張多倉，並同時平掉當季合約當時所開張數空倉），獲利為三個格子的倉位*一個格子差價對應的利潤。做空網格同理。
因為差價存在必然回歸到 0 值的基本假設，因此，差價小於 0 時，我們執行做多網格，差價大於 0 時，我們執行做空網格。且基於差價歸 0 假設，開倉後，我們不必做止損，等待價格回歸平倉即可。
三、虛擬貨幣網格套利策略 3 重點總結
理論上，在中低頻範疇內使用網格策略進行套利交易屬於一種絕對收益模型，其風險極低，邏輯簡單明了，可以做到無視幣價漲跌穩定盈利。同時，選擇中低頻大網格操作，相對高頻而言，手續費不敏感。且中長期看來，可以保證本金完全無風險。
不過，在實際操作中，我們仍然需要考慮所選標的特點等實際問題帶來的潛在風險。
虛擬貨幣網格套利重點（一）：單邊爆倉風險
套利交易每筆操作正常為對沖操作，持有等量多空倉位對沖價格波動，但仍可能出現由於價格巨幅波動造成的一邊倉位爆倉，爆倉後，另一邊持倉失去對沖的保護，會造成策略不可控的價格波動帶來的巨大風險。因此，首先要控制總杠桿倍數為相對低的程度，另外，一方虧損較大時，即使劃轉保證金保護其倉位安全。
虛擬貨幣網格套利重點（二）：手續費和資金費率
由於套利交易是通過差價波動來盈利，因此單筆盈利較薄，我們通過中低頻操作，較大的格子，來保證每筆盈利足以覆蓋交易手續費和永續合約資金費率可能帶來的損失。
虛擬貨幣網格套利重點（三）：合約交割問題
另外，合約交割時，可能出現差價不回歸的問題，因此臨近合約交割，我們只平倉不開倉，交割前，主動平掉兩邊所有倉位。
風險提示：本篇文章都不構成投資推薦，投資有風險，投資應該考慮個人風險承受能力，建議對項目進行深入考察，慎重做好自己的投資決策。
閱讀更多：
如何使用 OKX Web3 錢包？OKX 加密貨幣錢包 4 大優勢分享！：https://www.okx.com/hk/learn/how-connact-okex-chainwallet-cn
OKX 加密貨幣錢包賺幣指南：4 步驟教你如何使用！：https://www.okx.com/hk/learn/web3-yield-product-cn
延伸閱讀：
什麼是網格交易(Grid Trading), 看懂這篇就夠了: 10+ 實例與詳細指南：https://www.atfx.com/zh-hant/analysis/trading-strategies/what-is-grid-trading-how-does-it-work
加入 OKX 繁中社區了解更多加密貨幣知識，還有不定期空投及周邊贈送！
© 2024 OKX。本文可以全文複製或分發，也可以使用本文 100 字或更少的摘錄，前提是此類使用是非商業性的。整篇文章的任何複製或分發亦必須突出說明：“本文版權所有 © 2024 OKX，經許可使用。”允許的摘錄必須引用文章名稱並包含出處，例如“文章名稱，[作者姓名 (如適用)]，© 2024 OKX”。不允許對本文進行衍生作品或其他用途。
