Высокочастотная торговля: полный обзор

На финансовых рынках бывает непросто сориентироваться, особенно на таких волатильных, как криптовалютный. Из колебаний цен можно извлекать выгоду, но из-за них также можно понести убытки или упустить возможности. Чтобы бороться с этими проблемами, участники рынка используют различные виды торговли.

Один из экстремальных видов торговли — высокочастотная, когда трейдеры исполняют большое количество ордеров за очень короткие промежутки времени. В этом руководстве мы рассмотрим, что такое высокочастотная торговля, ее основы, плюсы и минусы.

Что такое высокочастотная торговля

Высокочастотная торговля — это разновидность алгоритмической торговли. Она предполагает совершение множества сделок, как правило, за доли секунды. При высокочастотной торговле используются высокочастотные финансовые данные и современные, очень сложные инструменты электронной торговли. С их помощью можно анализировать рынок и исполнять ордера в автоматическом режиме.

В высокочастотном трейдинге используют торговых ботов, которые получают доступ к различным платформам. Такие боты могут бывают очень эффективны, поскольку они анализируют большие объемы данных с помощью различных инструментов. Это позволяет высокочастотным трейдерам быстро входить в сделки и выходить из них, получая небольшую прибыль за раз. Чтобы получить максимальную выгоду от такой торговли, трейдеры ищут самые быстрые алгоритмы с минимальной скоростью исполнения. Чем быстрее алгоритм, тем больше сделок можно заключить или закрыть.

Можно ли использовать высокочастотный трейдинг с криптовалютой

Высокочастотный трейдинг можно использовать с любым активом. Криптовалютный рынок не исключение, но из-за высокого уровня волатильности не каждый может успешно реализовать эту стратегию. Необходимо управлять рисками, особенно в периоды высокой волатильности рынка. Один из основных способов снизить риск волатильности при высокочастотной торговле криптовалютами — колокация.

Колокация — это процесс, при котором высокочастотные трейдеры стараются разместить свои компьютеры как можно ближе к серверу биржи. Чем ближе компьютеры, тем быстрее они получают доступ к данным. Однако конкуренция быстро растет, в том числе за сервер высокочастотной торговли рядом с сервером биржи.

Как работает высокочастотная торговля

Высокочастотная торговля на криптовалютном рынке может быть сложной, но понять ее принципы просто. В ней задействовано большое количество средств автоматизации, что делает ее в первую очередь автоматизированным трейдингом. Трейдеры могут запрограммировать компьютеры на высокочастотную торговлю, заложив в них сложные алгоритмы. Эти алгоритмы постоянно анализируют цифровые активы на различных торговых платформах. Это происходит за миллисекунды, что создает существенное преимущество алгоритмической торговли перед ручной.

Профессиональные трейдеры разрабатывают алгоритмы для выявления трендов и других торговых сигналов. Некоторые из этих таких индикаторов могут быть слишком непонятными для человека, но машина может быстро их распознать. Программа анализирует рынок и определяет оптимальный вариант действий. После этого она автоматически открывает большое количество позиций. Это происходит на высоких скоростях, поскольку алгоритм стремится первым извлечь выгоду из возникающих тенденций.

Ключевые аспекты высокочастотного трейдинга

У такой торговли пять ключевых аспектов:

1. Ордера выполняются с помощью сложных высокоскоростных программ
2. При высокочастотной торговле используются чрезвычайно короткие временные рамки для открытия или ликвидации позиций
3. Услуги колокации, которые предлагают биржи и другие сервисы, позволяют сократить задержки в потоке данных
4. Снижение риска овернайта
5. Отправка большого количества ордеров, которые быстро отменяются

Как применить высокочастотную торговлю на криптовалютных рынках

Как уже говорилось, высокочастотную торговлю можно использовать в криптовалютной индустрии. Для автоматизации этого процесса есть несколько стратегий. С их помощью участники рынка могут одними из первых извлекать выгоду из новых тенденций на криптовалютном рынке. Приведем примеры.

Возможности маркет-мейкинга

Это один из подходов, который обычно используют институциональные трейдеры, спекулирующие на спреде. Они берут крупный капитал для создания спроса и предложения на одном и том же рынке. Это позволяет им получать выгоду от всего спреда, что повышает ликвидность. Криптовалютные торговые платформы могут сотрудничать с несколькими маркет-мейкерами для обеспечения ликвидности, что позволяет рынку оставаться в хорошем состоянии.

Возможности арбитражной торговли

Арбитражная торговля криптовалютами — еще одна распространенная стратегия спекулятивных трейдеров. Они используют разницу цен одной и той же монеты или токена на нескольких биржах. Например, биткоин может стоить 27 260 долларов на одной бирже и 27 220 долларов на другой. Трейдеры могут использовать высокочастотную торговлю, чтобы находить и использовать эти различия.

Торговля большими объемами

Высокочастотная торговля позволяет извлекать выгоду таким образом, который для обычных трейдеров либо слишком рискован, либо невозможен. Благодаря автоматизированной торговле высокочастотные трейдеры могут проводить такое количество сделок, что они вызывают колебания за счет изменения объема.

Преимущества и ограничения использования высокочастотной торговли

У высокочастотного трейдинга есть ряд преимуществ и недостатков. Чтобы использовать его, необходимо знать и то, и другое. Рассмотрим плюсы и минусы высокочастотной торговли.

Плюсы

• Обеспечение ликвидности для того, чтобы рынки были здоровыми и стабильными
• Получение прибыли за счет скорости и автоматизации
• Исключение человеческого фактора из торгового процесса
• Эффективное обнаружение цен
• Узкие спреды спроса и предложения
• Повышение эффективности рынка

Минусы

• Очень рискованная стратегия
• Ошибки алгоритмов могут привести к убыткам
• Возможность манипулирования рынком и незаконной эксплуатации

Растущее значение высокочастотной торговли на криптовалютном рынке

Поскольку криптовалютный рынок — один из самых волатильных, высокочастотная торговля может принести большую прибыль. Участники рынка прибегают к автоматизированной торговле с помощью торговых ботов, чтобы использовать преимущества книг ордеров. При этом они получают значительную прибыль и выступают в роли поставщиков ликвидности. Однако такой способ торговли криптовалютой сопряжен с определенными рисками. Некорректная работа алгоритмов может принести убытки. Кроме того, некоторые алгоритмы можно использовать для манипулирования рынком и нанесения ущерба другим трейдерам. Как и все остальное в криптоиндустрии, высокочастотная торговля имеет как положительные, так и отрицательные стороны. Но, зная о рисках, трейдеры могут лучше подготовиться к ним с помощью риск-менеджмента.

Вопросы и ответы

Возможна ли высокочастотная торговля криптовалютой?

Да, как и на любом другом рынке. Однако криптовалюта более рискованна из-за повышенной волатильности.

Легальна ли высокочастотная торговля?

Да, это законно, и многие биржи даже ее поощряют. Благодаря высокочастотной торговле биржи получают дополнительных поставщиков ликвидности. Поэтому они часто предлагают таким трейдерам более высокие торговые комиссии.

Прибыльна ли высокочастотная торговля?

Высокочастотная торговля может быть прибыльной, если не происходит манипулирования рынком. Участники рынка могут получать прибыль и стабилизировать рынок. Однако такая стратегия сложная, и не каждый может ее использовать.