Что такое стена покупок?

Криптотрейдинг — это размещение ордеров на покупку и продажу. Если вы хотите совершить покупку на открытом рынке, то размещаете ордер на покупку. Если же вы хотите продать, то размещаете ордер на продажу. Затем торговый движок сопоставляет вас с человеком, который разместил противоположный ордер, и сделка может быть заключена. Однако иногда на рынке появляется стена покупок (или стена продаж), и нарушает привычный процесс торговли. В этом руководстве мы расскажем, что такое стена покупок и как она появляется.

Что такое стена покупок (Buy Wall) в криптотрейдинге?

В идеальных условиях объем ордеров на покупку и продажу сбалансирован, однако рынок не всегда идеален. Иногда может возникнуть «стена покупок» — событие, когда нарушается баланс в книге ордеров. 

Проще говоря, стена покупок возникает, торговый рынок заполоняют крупные ордера на покупку. В некоторых случаях для формирования стены покупок достаточно одного большого ордера. Также стоит отметить, что некоторые стены появляются искусственно. Обычно стены покупок возникают естественным образом во время «бычьих забегов», однако их также часто используют для манипуляции рынком.

Как киты манипулируют крипторынком?

Все, что требуется для манипуляции — это состоятельный человек или группа трейдеров/компаний, которые хотят оказать влияние. С помощью большого совокупного капитала они могут нарушить баланс в книгах ордеров. Люди с большим количеством криптовалюты, известные как криптокиты, способны манипулировать рынком. Если они владеют определенным активом и ожидают, что его цена снизится, то могут создать стену покупок. Таким образом они гарантируют, что цена актива будет расти. 

Опытные трейдеры довольно внимательно следят за рынком, ожидая возможности проявить себя. Когда они видят стену покупок для такого актива, как биткоин, то предполагают, что цена актива вырастет из-за возросшего спроса, что стимулирует их тоже начать покупать. Поступая таким образом, они способствуют еще большему повышению спроса и цены активов.

Как создаются стены покупок

Подобно традиционным биржам, криптовалютные биржи используют книги ордеров. Книги представляют собой список лимитных ордеров, ожидающих исполнения. Когда трейдеры хотят купить определенный актив, они указывают желаемую цену покупки, также называемую ценой спроса. Те, кто хочет продать активы, указывают свою цену продажи, также называемую ценой предложения. Другими словами, книги ордеров сопоставляют ордера с одинаковыми ценами, и сделки могут быть совершены. Однако если ордера на покупку и продажу совпадают не полностью, то они помещаются в книгу ордеров до тех пор, пока не будут выполнены.

Когда возникает стена покупок, количество ордеров на покупку превышает количество ордеров на продажу. Обычно это указывает на то, что цена вот-вот вырастет. Поскольку криптовалюты не обеспечиваются другими ценными активами, их стоимость зависит от спроса. По мере роста спроса растут и цены. 

Преимущества стены покупки

Стены покупки могут пагубно влиять на рынок, однако это не означает, что преимуществ стены покупки не существует. И очень важно знать, как ими воспользоваться. Как уже упоминалось, те, кто замечает стены покупок, часто вносят свой вклад в их формирование, поскольку они тоже пытаются извлечь выгоду из этих спекуляций. В результате стены покупок становятся широко используемой торговой стратегией.

Размещая ордера на покупку при появлении стены покупок, трейдеры могут извлечь выгоду из потенциального роста цен. Однако главная хитрость заключается в том, чтобы распознать момент, когда цена достигла пика. Ни один бычий забег не вечен, и рано или поздно он потеряет свой импульс. Когда это происходит, настает время продавать.

Риски стены покупки

Несмотря на преимущества этой стратегии, также нельзя забывать и о рисках стены покупок. Одним из самых больших рисков является слишком позднее начало торговли. В этом случае трейдер покупает криптовалюту уже когда она достигла своего пика. После этого ее цена разворачивается и начинает стремительно падать. Если продать актив в течение этого падения, то вы понесете убытки. 

Разница между стеной покупок и стеной продаж

Согласно определению стены покупок, это событие, когда количество ордеров на покупку превышает количество ордеров на продажу. Стены продаж формируются похожим образом, только в противоположном направлении. Стены продаж возникают, когда ордеров на продажу больше, чем ордеров на покупку. Это говорит о том, что люди продают больше, чем покупают. Как правило, это говорит о том, что цена актива вот-вот пойдет вниз.  Чем больше стена, тем больше на рынке покупателей или продавцов.

Как распознать искусственную стену покупок?

Как говорилось ранее, стены покупок не всегда возникают в результате деятельности китов. Довольно часто они появляются естественным образом. Вот почему очень важно уметь определять, являются ли стены естественными или искусственными. 

Естественные стены покупок возникают, когда на рынке преобладают позитивные настроения. Допустим, разработчики объявили о крупном обновлении или новом партнерстве. Это может заставить трейдеров поспешить с покупкой актива, поскольку их вера в него выросла. 

Один из главных признаков «поддельности» стены покупок — это ее быстрое формирование. Также на искусственную природу может указывать размер стены. Это говорит о том, что актив вырос не постепенно, а стремительно вследствие огромного ордера на продажу, нарушившего баланс рынка. Если стена покупок быстро появляется, а затем исчезает, то скорее всего это был результат деятельности китов.

Также для проверки можно обратиться к книге ордеров. Это полезно, если вы хотите проверить, предназначен ли ордер на покупку для манипулирования рынком. Если ордер находился в книге продолжительное время, то, возможно, это не было попыткой манипулирования. Скорее всего, покупатель просто разместил ордер с высокой ценой и ждет, когда рынок достигнет ее.

Что такое график глубины?

Одним из лучших инструментов для оценки настроений на рынке является график глубины. Это инструмент, который помогает оценить спрос и предложение на криптовалюты. Он охватывает широкий диапазон цен в режиме реального времени. По сути, это визуальное представление ситуации в книге ордеров.

График глубины состоит из четырех ключевых компонентов — линии предложения, линии спроса, а также осей X и Y. Линия спроса показывает стоимость ордеров на покупку, в то время как линия предложения показывает стоимость ордеров на продажу. Ось X — это горизонтальная ось, обычно выраженная в долларах США. Она показывает различные ценовые уровни, на которых пользователи разместили свои ордера на покупку и продажу. Ось Y — это вертикальная ось, которая показывает количество ордеров, размещенных на каждом ценовом уровне.

Часто задаваемые вопросы

Что такое стена покупки и стена продажи?

Стена покупок — это ситуация на крипторынке, когда количество ордеров на покупку превышает количество ордеров на продажу. Стена продажи — это противоположная ситуация, когда количество ордеров на продажу значительно превышает количество ордеров на покупку.

Как определить стену покупок?

Определить стену покупок можно с помощью книги ордеров или графика глубины. График глубины облегчает поиск, поскольку этот инструмент дает визуальное представление книги ордеров. Также о формировании стены покупки может говорить резкий скачок цены актива.

Что такое стена спроса?

Стена спроса — это просто другое название стены покупки. Оно происходит от альтернативного названия ордера на покупку. 

Что такое стена продаж в криптовалюте?

Стена продаж — это ситуация, когда количество ордеров на продажу значительно превышает количество ордеров на покупку. Обычно за этим следует падение цены криптовалюты, поскольку объем продаж значительно перевешивает объем покупок. В результате предложение превышает спрос, и цена снижается.