Cryptolening: kun je lenen met Bitcoin als onderpand?

Stel je eens voor: je hebt een tijdje geleden Bitcoin gekocht en hebt kunnen profiteren van een indrukwekkende waardestijging. Nu heb je plots wat geld nodig vanwege een onverwachte uitgave. Normaal zou je wat van je Bitcoin verkopen om deze uitgave te kunnen bekostigen, maar nu kun je als alternatieve optie een cryptolening aangaan met Bitcoin als onderpand. Zo'n lening is in deze situatie de ideale oplossing, omdat je geen BTC (HODL) hoeft te verkopen en tegelijkertijd grote uitgaven kunt financieren door te lenen met je crypto als onderpand.

Benieuwd hoe je optimaal kunt profiteren van een lening met crypto als onderpand? In onze gids vind je alle essentiële informatie over de voordelen en risico's van leningen met crypto, zoals Bitcoin, als onderpand. Zo kun je lezen hoe je een dergelijke lening kunt aanvragen en hoe je mogelijk in de nabije toekomst zelfs een hypotheek met Bitcoin kunt nemen.

Wat is een lening met crypto als onderpand?

Een lening met crypto als onderpand werkt in principe op dezelfde manier als een traditionele lening met onderpand, maar maakt gebruik van crypto als onderpand. In plaats van onderpand in de vorm van contant geld of vaste activa zoals een auto of huis, kun je crypto zoals Bitcoin als onderpand gebruiken om een lening bij een kredietverstrekker aan te gaan. Als je kredietverstrekker je een lening verstrekt met crypto, zoals je Bitcoin, als onderpand, geeft deze je vervolgens stablecoins tot een bepaald percentage van de waarde van de crypto die je als onderpand hebt aangewend. Dit percentage wordt de LTV-ratio (Loan-to-Value) genoemd en geeft aan welk het bedrag je kunt lenen.

Voordelen van een lening met crypto als onderpand

Behoud van crypto en profijt van hefboomwerking

Wil je toegang tot je crypto behouden zonder je Bitcoin te hoeven verkopen? Door crypto als onderpand voor hun leningen te gebruiken, krijgen bullish-handelaren toegang tot extra middelen zonder dat ze hun bestaande cryptovermogen hoeven verkopen. Dit biedt extra voordelen, omdat ze kunnen profiteren van de mogelijke waardestijging van hun crypto-assets en tegelijkertijd middelen kunnen vrijmaken voor andere doeleinden.

Toegang tot krediet voor mensen zonder bankrekening

Als je ooit hebt geprobeerd een lening aan te vragen bij een reguliere financiële instelling, dan heb je vast een hoop gedoe en een vervelende administratieve rompslomp ervaren. Gelukkig hoef je voor leningen met crypto als onderpand niet het reguliere proces van een banklening te doorlopen. Daarom zijn dergelijke leningen een stuk toegankelijker dan traditionele leningen met onderpand. Dit kan een game-changer zijn voor ongeveer een derde van de wereldbevolking dat momenteel geen toegang heeft tot de dienstverlening van conventionele banken.

De mogelijkheid lagere rentetarieven en hogere LTV-ratio's te genereren

Ondanks dat ze schommelen, worden leningen met crypto als onderpand aangegaan in een leendomein met lagere rentetarieven en verbeterde LTV-ratio's vergeleken met traditionele leningen op basis van onderpand. Dit komt doordat cryptovaluta een efficiënter onderpand kunnen zijn voor kredietverstrekkers. In tegenstelling tot traditionele vaste activa zoals huizen, zijn cryptovaluta gemakkelijk te liquideren op een wereldwijde markt. Dit kan leiden tot lagere leenkosten en mogelijk hogere LTV-ratio’s (Loan-to-Value), waardoor je als lener grotere bedragen kunt lenen dan wanneer je geen crypto gebruikt als onderpand.

Risico's van leningen met crypto als onderpand

Verlies van onderpand tegen een nadelige prijs

Als gevolg van een marktdaling kan de waarde van de crypto die je als onderpand gebruikt dalen, waardoor je LTV-ratio (Loan-to-Value) toeneemt en je mogelijk de margin call-drempel overschrijdt. Als dit niet wordt gecontroleerd, kan het leiden tot gedwongen liquidatie door de kredietverstrekker om de lening af te lossen, waardoor je je cryptovermogen met aanzienlijk verlies moet verkopen ten opzichte van het moment waarop je het als onderpand inzette.

Risico van smart contracts

DeFi-platforms die leningen met crypto als onderpand aanbieden, vertrouwen op smart contracts. Hoewel ze zorgen voor meer gebruikersgemak, transparantie en mogelijk lagere kosten, zijn deze contracten in wezen regels code die vatbaar zijn voor bugs en kwetsbaarheden. Cybercriminelen kunnen daar misbruik van maken, waardoor je het risico loopt de crypto die je als onderpand gebruikt, te verliezen.

Kun je Bitcoin gebruiken als onderpand voor een huis?

Doorgaans kun je via traditionele kredietverstrekkers zoals banken Bitcoin of andere cryptovaluta niet gebruiken als onderpand voor een huis. De cryptohypotheekdiensten aangeboden door Milo Credit voor eigendommen binnen de Verenigde Staten zijn daar echter een uitzondering op. Hiervoor bestaan twee redenen:

Traditionele kredietverstrekkers accepteren crypto nog maar in beperkte mate

Banken en hypotheekverstrekkers hebben goed gedefinieerde regels en nalevingsnormen over wat ze mogen accepteren als onderpand voor leningen. Op basis van deze regels geven zij de voorkeur aan gevestigde assets met een bewezen staat van dienst en een stabiele waarde, zoals huizen of beleggingsportefeuilles. Vanwege hun prijsschommelingen en relatief korte geschiedenis worden cryptovaluta nog niet breed geaccepteerd als onderpand voor traditionele leningen, zoals hypotheken.

Fluctuerende waarde als gevolg van de waardeschommelingen van crypto

De waarde van Bitcoin en andere cryptovaluta kan aanzienlijk fluctueren. Hierdoor is het voor kredietverstrekkers lastig om de waarde van je cryptovermogen nauwkeurig in te schatten en een veilig leenbedrag te bepalen. Als de waarde van de Bitcoin aanzienlijk daalt nadat je een lening hebt afgesloten, bestaat het risico dat de kredietverstrekker zijn verliezen niet kan compenseren als je de lening niet kunt aflossen. Daarom voelen traditionele kredietverstrekkers er doorgaans weinig voor om dit volatiliteitsrisico op zich te nemen.

Ondanks deze obstakels lijkt het erop dat er nieuwe ontwikkelingen op komst zijn dankzij de goedkeuring van Spot Bitcoin-ETF's.

Hoe Spot Bitcoin-ETF's BTC-hypotheken mogelijk kunnen maken

Met de officiële goedkeuring van Spot Bitcoin ETF's zou er wel eens een aardverschuiving kunnen plaatsvinden in de wereld van TradFi en de integratie van crypto. Dit is hoe Spot Bitcoin-ETF's mogelijk de weg vrijmaken voor BTC-hypotheken:

Verhoogde legitimiteit als beleggingscategorie

Vanaf het moment waarop Spot Bitcoin-ETF's goedgekeurd werden, worden ze beschouwd als gereguleerde beleggingsinstrumenten in het domein van traditionele financiën (TradFi), net als traditionele ETF's die gekoppeld zijn aan aandelen of obligaties. Dankzij dit regulerend toezicht kunnen traditionele financiële instellingen, zoals hypotheekverstrekkers, Bitcoin steeds meer gaan beschouwen als legitiem beleggingsmiddel. Door het toenemende vertrouwen in Bitcoin als mogelijk beleggingsmiddel, overwegen kredietverstrekkers Bitcoin steeds vaker als onderpand te gebruiken voor leningen, op dezelfde manier waarop dat doorgaans met aandelen en obligaties gebeurt. Dit zou kunnen leiden tot gunstigere rentetarieven voor hypotheken met Bitcoin als onderpand.

Gestandaardiseerde waardering

Spot Bitcoin-ETF's worden verhandeld op grote beurzen, waardoor er een transparante en gereguleerde markt is ontstaan voor het kopen en verkopen van deze middelen. Hierdoor zou een gestandaardiseerd en betrouwbaar mechanisme voor de waardering van Bitcoin kunnen ontstaan, waardoor een van de voornaamste bezwaren voor traditionele kredietverstrekkers verdwijnt. Als kredietverstrekkers meer kennis zouden vergaren over de waarde van Bitcoin, zouden ze op basis daarvan kunnen overwegen om door BTC ondersteunde ETF's in te zetten als onderpand en om een passend leenbedrag vast te stellen.

Verbeterde liquiditeit

Nieuwkomers in de wereld van crypto beschouwen het mogelijk als extra hindernis als ze een account moeten aanmaken op gecentraliseerde beurzen of Web3-wallets voor het verhandelen van DeFi. Dankzij de introductie van Spot Bitcoin-ETF's krijgt Bitcoin meer zichtbaarheid, waardoor een breder scala aan handelaren er interesse voor zal tonen. Als gevolg van deze toegenomen belangstelling neemt de liquiditeit van Bitcoin toe en wordt het voor beleggers gemakkelijker om in en uit te stappen. Bovendien kan een meer liquide markt de volatiliteit verminderen, waardoor Bitcoin voor kredietverstrekkers aantrekkelijker wordt als onderpand. Zij zijn hierdoor eerder geneigd het asset te liquideren in geval de kredietnemer zijn of haar verplichtingen niet nakomt.

Ontwikkelingen op het gebied van regelgeving

De lancering van Spot Bitcoin-ETF's kan regelgevende instanties ertoe zetten duidelijke bepalingen op te stellen voor het gebruik en de evaluatie van cryptovaluta als financiële instrumenten. Denk hierbij aan richtlijnen op het gebied van het waarderen, veilig opslaan en gebruiken van cryptovaluta als onderpand. Een dergelijk kader opent voor kredietverstrekkers de deur naar een bredere acceptatie van cryptovaluta voor bijvoorbeeld hypotheken. Een duidelijk juridisch kader biedt kredietverstrekkers niet alleen meer zekerheid, het stelt hen ook in staat risico's te beperken, het draagt bij aan veilig financieel verkeer en beschermt bovendien de consument in de wereld van cryptovaluta.

Hoe werkt een hypotheek op basis van een Spot Bitcoin-ETF?

Laten we eens een hypothetisch scenario bespreken. Stel je voor dat je eenheden bezit van de iShares Bitcoin Trust Spot-ETF, en dat die 5 BTC waard zijn. De totale waarde is 350.000 dollar bij de huidige prijs van 70.000 dollar per Bitcoin. Je wilt een huis kopen, maar bent niet in staat het volledige aankoopbedrag op tafel te leggen. Hieronder zetten we uiteen hoe je met een hypotheek op basis van een Spot Bitcoin-ETF die kloof kunt dichten.

1. Keuze voor een kredietverstrekker

Allereerst onderzoek je welke gerenommeerde kredietverstrekkers hypotheken aanbieden die door een Bitcoin-ETF gedekt worden. Deze kredietverstrekkers kunnen zowel traditionele financiële instellingen zijn die zich aanpassen aan de ontwikkelingen in het financiële landschap, als nieuwe fintech-partijen die zich specialiseren in leningen waarbij crypto als onderliggende waarde fungeert. Laten we ervan uitgaan dat deze kredietverstrekkers hypotheekaanvragen waarbij cryptovaluta, in de vorm van Bitcoin-ETF's, als onderpand worden gebruikt, steeds vaker goedkeuren.

2. Aanvraag lening en geschiktheid

Zodra je een kredietverstrekker hebt gekozen, vraag je een lening aan. Net zoals bij reguliere hypotheken met onderpand, dien je financiële basisgegevens en bewijs van inkomen en werk te verstrekken. Het essentiële verschil is echter het feit dat je Spot Bitcoin-ETF als onderpand wordt ingezet.

3. LTV-ratio en onderpand

De kredietverstrekker bepaalt de LTV-ratio (Loan-to-Value) voor je Spot Bitcoin-ETF. Deze ratio geeft aan tegen welk percentage van de waarde van je ETF je kunt lenen. Als de LTV bijvoorbeeld 60% is en je Spot Bitcoin-ETF met een waarde van 5 BTC op dit moment 350.000 dollar waard is, dan kom je in aanmerking voor een lening van maximaal 210.000 dollar.

Gezien de waardeschommelingen van Bitcoin zal de kredietverstrekker waarschijnlijk eisen dat je een bepaalde minimale LTV aanhoudt gedurende de looptijd van de lening. Dit werkt als het ware als beschermingsmiddel in het geval dat de waarde daalt. Als de waarde van je Spot Bitcoin-ETF onder de minimale LTV-drempel daalt, moet je mogelijk extra geld bijstorten of een deel van je ETF verkopen om weer op het vereiste onderpandniveau te komen en gedwongen liquidatie van het onderpand te voorkomen.

4. Goedkeuring lening en uitbetaling

Zodra je aanvraag goedgekeurd en geverifieerd is, verstrekt de kredietverstrekker je de lening voor het afgesproken bedrag. Maar in plaats van direct geld te ontvangen zoals bij een traditionele hypotheek, houdt de kredietverstrekker je Bitcoin-ETF in bewaring. Deze betaalt vervolgens het geleende bedrag uit in de door jou gekozen valuta, zodat je het kunt gebruiken als aanbetaling voor je huis.

5. Terugbetaling en terugvordering van je Spot BTC ETF-aandelen

Gedurende de hele looptijd van de lening betaal je maandelijks aflossingen die bestaan uit de hoofdsom (het geleende bedrag) en de rente die in rekening wordt gebracht. Op het moment waarop je de lening en de rente volledig hebt afbetaald, krijg je het volledige beheer over je Bitcoin-ETF weer terug van je kredietverstrekker.

Het effect van Spot Bitcoin-ETF's en de toekomst van leningen met crypto als onderpand

Het feit dat kredietverstrekkers Spot Bitcoin-ETF's steeds meer als onderpand accepteren, zal waarschijnlijk niet leiden tot een onmiddellijke toename in het aantal hypotheken met BTC als onderpand. Het betekent echter wel een cruciale stap in de richting van de integratie van Bitcoin in het traditionele financiële systeem. Wanneer regelgeving zich ontwikkelt en er adequaat kan worden ingespeeld en gereageerd op marktschommelingen, kunnen hypotheken met BTC als onderpand een haalbare optie worden voor bezitters van crypto die hun Bitcoin willen gebruiken voor de aankoop van vastgoed en voor toegang tot meer liquiditeit en cashflow. Er zijn nog hindernissen te overwinnen en het is nog niet duidelijk hoe de toekomst van Bitcoin als gangbaar middel eruit zal zien. Toch is het gebruik van Bitcoin als onderpand voor leningen veelbelovend. Deze ontwikkeling opent nieuwe financiële mogelijkheden voor zowel cryptohandelaren als traditionele instellingen.

Lenen tegen Bitcoin met OKX Loan

Met OKX Loan kun je je direct gaan oriënteren op een lening met crypto als onderpand. Hoewel ze niet de omvang hebben van een door crypto gedekte hypotheek, bieden de flexibele en vaste leningen van OKX Loan alles wat je verwacht van een cryptolening.

Met een aanbod van meer dan 100 soorten crypto-opties die gebruikt kunnen worden als onderpand voor leningen, de mogelijkheid om meer dan 20 verschillende soorten crypto-assets te lenen en een leenlimiet die op jouw persoonlijke situatie is afgestemd, kun je profiteren van een betere cashflow. Je gebruikt je cryptovermogen bij ons namelijk als onderpand.

Bekijk voor meer informatie onze beginnershandleiding OKX Loan en de gids voor het aanvragen van een flexibele lening.

Conclusie en vervolgstappen

Uiteindelijk kun je met leningen met crypto als onderpand op een innovatieve manier geld lenen en hoef je je cryptovermogen niet te verkopen. Dankzij deze leningen heb je sneller toegang tot kapitaal vergeleken met traditionele leningen. Voor cryptohandelaren die op korte termijn middelen nodig hebben, zijn ze een interessant strategisch hulpmiddel. Als je precies weet hoe leningen met crypto als onderpand werken en je bewust bent van de bijbehorende risico's, dan kun je weloverwogen beslissingen nemen om dit financiële instrument te gebruiken en het potentieel van je Bitcoin en al je crypto-assets optimaal benutten.

Wil je meer lezen over cryptoleningen voordat je de sprong waagt en een lening aangaat met crypto als onderpand? Bekijk onze gids voor cryptoleningen en ontdek welke platforms de beste cryptoleningen aanbieden.

Veelgestelde vragen over leningen met crypto als onderpand

Wat is een lening met crypto als onderpand?

Een lening met crypto als onderpand is een lening waarbij je geld leent en cryptovaluta inzet als onderpand. Net als bij traditionele ruilhandel verkoop je je crypto niet, maar gebruik je de waarde ervan om een lening af te sluiten.

Welke cryptovaluta kan ik als onderpand gebruiken?

Welke cryptovaluta geaccepteerd worden als onderpand is voor elke kredietverstrekker anders. Populaire opties zijn onder andere Bitcoin, Ethereum en stablecoins zoals Tether en USDC.

Waarom zou ik een lening met crypto als onderpand aangaan?

Dankzij een lening met crypto als onderpand beschik je op korte termijn over liquide middelen zonder dat je je cryptovermogen of een deel daarvan hoeft te verkopen. Dit is een snellere manier om je betalingen te voldoen dan de oplossingen die traditionele leningen bieden.

Hoe snel krijg je een lening met crypto als onderpand?

Het afsluiten van een lening met crypto als onderpand kan sneller gaan en aan minder kredietvereisten gebonden zijn dan traditionele leningen. Toch kom je ook hierbij voor de nodige uitdagingen te staan. Hoewel de aanvraagprocedure over het algemeen eenvoudig is, kunnen complexe factoren zoals marktschommelingen en het aanhouden van een bepaalde LTV-ratio (Loan-to-Value) het toch lastig maken en risico's met zich meebrengen.

Hoe veilig is mijn cryptovermogen als het als onderpand wordt gebruikt?

Gerenommeerde kredietverstrekkers zoals OKX bewaren je crypto in veilige bewaaroplossingen. Dit kan worden geverifieerd aan de hand van ons Bewijs van reserves dat een 1-op-1-reserve aanhoudt van de middelen van alle gebruikers van OKX.